[뉴스투데이 장원수 기자] 신한금융투자는 22일 한솔케미칼에 대해 주력으로 삼고 있는 반도체와 디스플레이, 2차전지 등 소재의 내년 업황 전망이 좋아 실적이 크게 개선될 것이라고 전했다.

소현철 신한금융투자 연구원은 “한솔케미칼의 4분기 매출액은 전년 동기대비 12.5% 늘어난 1610억원, 영업이익은 77.2% 증가한 306억원으로 컨센서스(영업이익 286억원)를 상회할 전망”이라며 “4분기 일회성 비용에도 불구하고 아이폰12와 삼성 QLED TV 호조로 인해 견조한 실적이 예상된다”고 설명했다.

소현철 연구원은 “내년 삼성전자 D램 P2 라인의 증설, SK하이닉스 D램 M16 신규 가동, 삼성전자 낸드 시안 라인 증설로 메모리 반도체 소재 수요가 큰 폭으로 증가할 것”이라며 “한솔케미칼은 과산화수소와 전구체(프리커서)를 공급하고 있어 수혜가 전망된다”고 내다봤다.

소 연구원은 “내년 삼성전자는 올레드(OLED) TV와 경쟁에서 우위를 확보하기 위해 미니 LED TV를 포함한 QLED TV 판매 확대 전략을 취할 것으로 예상된다”며 “한솔케미칼의 퀀텀닷(QD) 시트 수요는 최소한 20% 이상 증가할 것”이라고 전망했다.

그는 “내년 삼성 SDI의 자동차용 2차전지 매출액은 5조4000억원으로 40.2% 증가할 전망”이라며 “이에 따라 한솔케미칼의 2차전지 음극재 바인더, 2차전지 테이프 매출이 큰 폭으로 증가할 것”이라고 지적했다.

그는 “한솔케미칼은 2차전지 실리콘 계열 음극재 사업을 추진하고 있어 이 부문에 대한 재평가가 필요한 시점”이라며 “2024년 삼성SDI의 전기자동차용 2차전지 매출액은 10조원으로 예상하고 있는 바, 2차전지 소재가 새로운 먹거리로 손색이 없다”고 말했다.

그는 “한솔케미칼의 내년 연결기준 매출액은 올해대비 15% 늘어난 7144억원, 영업이익은 21.8% 증가한 1899억원을 기록할 것으로 전망된다”며 “향후 실리콘 계열 음극재 사업을 추진하고 있어 이 부문에 대한 재평가도 필요하다”고 분석했다.